08/03/2021 雅歌评论：黄金、原油、天然气、大盘走势短评 （完成） (谈股论金)  2869次阅读

作者: 贴心小秘书 , 发表于: 2021-08-02 (1018天前)
编辑: 雅歌, 时间: 星期二, 八月 03, 2021, 09:58

天然气:

本周四的天然气库存报告估计是利多， CE目前的预测是+21BCF， 而5年平均是30BCF。这报告涵盖的一周是号称非常热，在政策气温以上10到5度F的。问题是上周意外利多之后，本周是不是会意外利空，结果与5年平均的30BCF大约相同？

今年EOS的库存，上个月EIA的STEO是预测在3600BCF，Bespoke也估计在3600BCF以上。 但俺认为应该会低于3500BCF。 根据NGI，有分析师现在认为不会到3600BCF，可能在3520-3550BCF之间。

NOAA预测La Nina现象会出现，涵盖今年的冬天。 也就是今年可能是寒冬。今年冬季天然气价格可能会到4-4.5元， 特别是如果北极圈的寒流在10月初就出现的话，会提前大涨到4.2-4.5元。 如果北极圈的寒流恢复正常，到1月份以后才出现，天然气价格可能先回落到3.6-3.7元附近。

天然气的大趋势是上涨， 但不排除在9月份，进入秋季时，因为温和凉爽的气温出现而先大跌。

操作建议：

上周五KOLD最高到了18.52元， 到了俺说的18-19.5元的区间。但周一盘前天然气反弹，一度KOLD跌至16.84元附近，俺在微信群里说可以在16.8-17.1元买进。

周一天然气价格反弹上涨是因为周末的气温预测转为利多，8月份第二周，8/7日开始气温偏热。昨天NOAA的预测也继续是稍微利多。

KOLD今天可以在17.8-18.1元卖出指数部分。 盘前现在是 17.83元附近。

明天的报告若是意外利空， 库存增加30BCF 以上，计算是意外利空，KOLD有机会到18.5元。若是少于15BCF，就是意外利多，天然气可能反弹！

BOIL 可以在39-40元买进做多，因为下周气温会偏热。 目标是 42-44元！

WTI原油：

上周五俺在短评里和微信群建议做空原油在73.3-73.6元，买进SCO在16.8-17元， 昨天SCO 到了最高18.3元附近，WTI跌至71元附近。俺当时在微信群说SCO最好在18元以上卖出部分。收盘时稍微回落到17.8元。

原油昨天大跌的原因：

1. 美国的疫情上升， 现在单日确诊已经超过10万人了。

2. 沙特完全取消自愿减产的100万桶/日产量，所以OPEC+7月份的日产量不是增加40万桶/日， 而是增加140万桶/日。 5月份沙特说自愿额外减产100万桶时， 俺就说过这是随时可以取消的，因为不在OPEC协议里！然而市场当时借这个理由大肆继续炒高WTI原油！ 昨天大幅回落不过是刚刚好而已。

操作建议：

WTI一周内可能在69-72元之间波动。明天的EIA原油库存报告可能意外稍微利空。中国政府公布的制造业PMI不如预期，WTI有可能1-2日内测试70元的支撑！

暂时观望！

黄金，美元指数：

黄金今早盘前下跌一些，回落到1813元附近。金价最近还会继续盘整，因为美元指数昨天又回到92以上。

就技术面来说， 美元指数短期的趋势是利空的， 因为已经在中线和MA30以下了。

黄金的趋势恰好是利多， 在MA20和MA30以上， 但一直无法突破MA50. 上周一度到了1824元附近，看似突破了MA200，可是后来又回落。

股市只要下跌，金矿股也跟着下跌，大部分时间金价也会下跌。

操作建议：

短期NUGT可能会在 59.5-62.35元之间波动。 61.5元以上可以稍微卖出部分。 59.5-60.1元时可以稍微买进或回补。

大盘走势：

Fundstrat的Tom Lee说他认为股市会继续上涨，投资人从避险走出，进入股市冒险投资。他的理由是：
1. 比特币反弹， 前天回到4万元附近。他今年2-3月份曾经预测年底比特币到10万美元！看来离他的预测变得很遥远了！
2. 他认为新冠疫情的高峰就是8月份，之后就会下来。所以投资人会继续炒作经济开放的议题。

美国的疫情是不是8月份就到顶，还有待证实！ 不过俺认为8月份不可能就是顶部！ 因为8月底才开学，Delta变异病毒对年轻人感染率也很高，开学后会有12岁以下没打疫苗的小学生和许多12-18岁叛逆不愿意戴口罩的青少年学生感染。据媒体报导， Arkansas有家儿童医院最近已经爆满了！

如果俺要估计疫情的高峰， 应该在10月份，而不可能是8月份！

另外， 俺认为股市Q2已经是盈利的高峰， 下半年盈利很难再超越。 下半年的美国经济增长率不会是7.%-8.5%，而是可能只有4%-4.5%！因为政府不会再发支票，给州政府的补贴也是一次性的。 给个人没上市企业的免还PPP贷款也消失了！

这PPP免还贷款让许多个人小企业大发利市！ 台湾媒体人赵少康就在节目里说他许多在美国的朋友都说政府主动发钱，牙医诊所收到50万元美金。他的朋友没有诚实的告诉他，这PPP免还贷款是自己要申请的，不是政府主动发钱的！一般华人牙医诊所是牙医自己一个人做的， 赵少康说的就是那样的诊所。 牙医请了2位“护士”（其实是行政人员），估计平时一年最多赚20万美元。 但却可以申请到50万美元的政府PPP！

去年所有的未上市软件公司，地方电台，会计事务所，个别的连锁速食店如麦当劳，KFC，汉堡王，小型个人诊所，私人豪华飞机租赁公司等都大赚政府的PPP金额！PPP免还贷款金额总共超过1兆美元，而受惠的个人企业业主估计在100万人以下，可能是数十万人，平白拿了1兆美元的联邦政府送的钱！若算有100万业主，平均每人拿到100万美元的Free money!

许多共和党籍人批评联邦政府发支票，总共发了3次， 每人加起来最多就是3200美元，18岁以下的是2600美元。最多就是发给不到3亿美国人。总共金额不到9000亿美元！

个人业主，即使是完全不受影响的，如德州副州长的广播电台，平均拿了100万美元，共和党政治人物不说话，不批评， 但是给一般中等收入或以下的人民发支票，就说这是社会主义，是共产党的做法！

这就是共和党人内心的天平！

PPP是全世界有史以来最荒唐的济富政策！这是借口疫情，最大的利益输送！

当然有许多中餐厅永久性关门了！因为许多华人的中餐馆不完全报员工的Payroll Tax，所以不敢虚报申请高额的PPP钱。另外，没有客户堂食，店面租金又贵，无法经营下去！ 政府的PPP没有帮到这些真正需要，受影响的个人企业，而是帮了不需要，不受影响的个人累积财富！这是两个决然不一样的美国！

PPP最高金额是1000万美元。 联邦政府是举债来发这些钱的！这不是像产油国文莱，每年发给公民4-5万美元的福利，因为国家的石油赚很多钱，公民基本上不需要工作！

下半年没有这些刺激预算，美国的经济还能增长7%+？俺是怀疑的！

操作建议：

盘前虽然大盘指数上涨，道琼指数期货一度上涨150点，目前剩下60点。本周五非农就业数据出来前，估计大盘走势还是盘整，不会大涨，也不会大跌。

市场现在是期望非农就业数据不要太好，这样美联储就不会提前加息缩表。但非农就业数据若是不强劲，就显示下半年的经济也不会太好！所谓的经济开放炒作议题将不成立！

石油股最近会因为原油开始下跌而下跌， 暂时不要买OXY， MRO， XOM， COP等。虽然最近看到有分析师推荐买XOM说目标价是75元！

LABD若是回到21.5-22.5元可以稍微买进。

SOXS暂时拿着， 若是到了6.8元以上，可以考虑分批稍微卖出部分。这个财报季节， MM突然可以炒高半导体板块。只有少数的在财报后大涨，如AMD和KLAC。TSM， INTC， MU是下跌的。 LRCX几乎没涨，在区间波动。

TSM占有超过50%的芯片产值，如果芯片缺货，TSM股价却没大涨，表示短期产能无法增加，已经开足马力生产了。然而靠TSM代工的AMD却大涨，这大涨也是太超过的。

芯片厂的扩充不只是购买新的光刻机就可以立刻增产！还需要盖新的厂房，水源，电力，污水处理都是必要条件。

台积电计划在德州设厂估计最快是2年以后。 台积电本来打如意算盘，打算在南京扩厂，生产24奈米的汽车芯片，但中国中央政府目前还没通过。估计是怀疑TSM别有用心， 被美国利用来打击中国已经可以制造，成熟的汽车芯片！TSM可以不赚钱生产汽车芯片，因为它有7奈米市场的优势。而中国芯片公司，因被美国围堵，不能购买先进设备，非要靠较低端的芯片生存和发展。

另外一些建议， 会在微信群2，3发。